Jak a proč sledovat finanční zdraví firmy

Finanční zdraví firmy není jen účetní pojem – je to klíč k dlouhodobé stabilitě, růstu a odolnosti podnikání. Podívejte se na naše tipy, jaké ukazatele sledovat a jak zlepšit finanční kondici vaší firmy.

Co je to finanční zdraví podniku

O finančním zdraví se většinou mluví v souvislosti s osobními financemi. V běžném životě jde o stav ekonomické stability a pohody, kdy máte své finance pod kontrolou, dokážete efektivně hospodařit se svými příjmy a jste připraveni na nečekané výdaje. 

Podobné je to i v podnikání. Pouze firma, která je schopna splácet své závazky, efektivně využívat kapitál a dosahovat zisk, může růst a držet krok s dobou i konkurencí. Finančně zdravá firma je odolná proti výkyvům a krizím, přitahuje investory, obchodní partnery i perspektivní zaměstnance.  

Když sledujete a aktivně zlepšujete finanční zdraví svého podnikání, získáte navíc důležitá data, která vám pomůžou přijímat strategická rozhodnutí. 

Reklama

Základní ukazatele finančního zdraví podniku a jak je sledovat 

Celkové finanční zdraví je kombinací mnoha faktorů. Nestačí sledovat pouze ziskovost – vysoké prodeje nemusí znamenat, že se vám finančně daří a nezajistí vám ani dlouhodobou stabilitu a růst.

Finanční zdraví je proto nutné sledovat komplexně a dlouhodobě, protože interní i externí faktory jsou velmi proměnlivé. Jaké ukazatele vám pomůžu odhalit vaše silné a slabé stránky?   

Ziskovost

Ziskovost je nejdůležitějším ukazatelem výkonnosti podnikání – nikoliv však jeho finanční stability. Schopnost dosahovat zisku, tedy mít vyšší příjmy než výdaje, je důležitá pro vlastníky, investory i banky. 

Rentabilita

Úzce souvisí se ziskovostí, ale dává ji do širšího kontextu. Vyjadřuje vztah mezi vynaloženými prostředky a ziskem, tedy to, jak se vám vložené finance vrátily. Rentabilita tedy přímo říká, jak efektivně nakládáte se svým kapitálem a jak jej zhodnocujete. 

Jak vypočítat rentabilitu společnosti? 

Jednotlivé ukazatele hodnotí nejen nakládání s vlastními finančními prostředky, ale i cizím kapitálem a majetkem. Mezi ty nejčastější patří ROE, ROA a ROI. Hodnoty by se měly posuzovat individuálně v kontextu oboru a velikosti firmy, záporná čísla jsou však vždy varovným signálem.  

Výpočet ROE (Return on Equity – rentabilita vlastního kapitálu)

ROE = (čistý zisk/vlastní kapitál) × 100

Výpočet ROA (Return on Assets – rentabilita aktiv)

ROA = (čistý zisk/celková aktiva) × 100

Výpočet ROI (Return on Investment – návratnost investice)

ROI = (Výnos z investice – Náklady na investici) / Náklady na investici × 100

Likvidita

Likvidita říká, zda firma zvládá včas a v plné výši hradit své krátkodobé finanční závazky, tedy faktury, splátky úvěrů, mzdy zaměstnancům apod. Vyjadřuje míru obtížnosti přeměnit majetek na hotovost.

Zadluženost

Zadlužeností se nemyslí pouze výše dluhů, ale zejména to, jak efektivně dokážete půjčené finance využívat. Určitá míra zadlužení může být žádoucí, protože půjčené finance obvykle slouží k expanzi či vykrytí výkyvů příjmů nebo výdajů. Dluhy ale musíte mít pod kontrolou. Příliš zadlužená firma je finančně nestabilní a riziková pro banky i investory.  

Podle čeho poznáte zdravé zadlužení? 

Faktory se liší podle oboru, například u služeb se doporučuje nižší zadlužení než třeba ve výrobě či v realitním odvětví. Orientačně je však dobré dodržovat několik pravidel: 

1. Půjčené finance slouží výhradně pro investice s potenciálem růstu a vyšších příjmů, případně pro vykrytí dočasného výkyvu v cash flow. 
2. Dluhy nejsou vyšší než celkový kapitál společnosti; v kapitálově náročných odvětvích nejsou vyšší než 1,5násobek celkového kapitálu společnosti (v některých odvětvích i více). 
3. Dluhy tvoří menší část (do 50-60 %) celkových aktiv společnosti. 
4. Společnost stabilně generuje dostatek peněz na splácení dluhu. 

Stabilita

Finančně stabilní firma je schopna udržet si finanční rovnováhu i v nepříznivých podmínkách. Má dostatečné rezervy a vypracované krizové plány. 

Praktické kroky, jak dostat podnik do dobré finanční kondice 

Základem finančního managementu je kontrola nad příjmy a výdaji, tvorba finanční rezervy a strategické plánování. 

Mějte dokonalý přehled o finančních tocích 

Základním předpokladem úspěchu podnikání je sledování peněžních toků. Cash flow označuje finance, které do firmy přicházejí a které z ní odcházejí. Stabilní, kladný a předvídatelný tok peněz je důležitějším faktorem než zisk. Zajišťuje totiž hladký chod a dlouhodobou udržitelnost podnikání i schopnost správně se rozhodovat ohledně investic a expanze. 

Pro stabilní cash flow je nezbytné řádně vést účetnictví, mít v pořádku veškeré záznamy o výnosech a nákladech a mít zaznamenané veškeré závazky. 

TIP: Stáhněte si zdarma naši tabulku cash flow, která vám pomůže zachytit předpokládané i skutečné výdaje a příjmy v konkrétních kategoriích. Přehlednou formou v ní můžete plánovat budoucí platby i tržby, sledovat vývoj za jednotlivá období, vyhodnocovat reálný stav a mít své peněžní prostředky pod kontrolou.

Budujte dostatečné finanční rezervy

Finanční rezerva vám pomůže překlenout krize či vyřešit nenadálé problémy, ať už interní nebo externí. Tyto krize sice nemůžete ovlivnit, můžete se však na ně dobře připravit. 

Optimální výše finanční rezervy se odvíjí od velikosti podniku, oboru podnikání a dalších faktorů. V každém případě finanční rezervu vhodně zhodnocujte, aby neztrácela na hodnotě. Při investování rezervy však myslete na její likviditu – peněžní prostředky byste měli mít v případě potřeby okamžitě k dispozici. 

Vypracujte dlouhodobou obchodní strategii a finanční plán 

Společnost nemusí být vždy zisková, někdy je dokonce ztrátovost součástí růstové strategie. Pokud však máte kvalitní strategii a finanční plán, existuje velká pravděpodobnost, že zisková opět bude. 

1. Sledujte dění na trhu a ve firmě. Pravidelně vyhodnocujte rizika a příležitosti a reagujte na ně. 
2. Dobře plánujte rozpočet, identifikujte zbytečné výdaje, stanovujte si cíle a vyhodnocujte je.
3. Mějte zpracované krizové finanční plány, které v případě nenadálých situací udrží firmu v chodu.
4. Hledejte nové příležitosti a rozumně investujte tak, aby vám investice přinesly vyšší příjmy nebo nižší náklady. 

Nezapomínejte, že svět podnikání je dynamický a proměnlivý. Strategii proto pravidelně přehodnocujte a přizpůsobujte aktuální situaci na trhu i ve vaší společnosti.